El Barrio del Castillo está situado en una colina y coronado por el Castillo de San Miguel, desde el que se contempla panorámica y espectacularmente gran parte de la Villa de Almuñécar y sus playas.
Es un sitio de visita obligada junto a las Cuevas de los Siete Palacios, ambos se reparten el patrimonio museístico de Almuñécar, o al menos de lo que queda de los vestigios de las distintas civilizaciones. Ambos lugares apenas distan 200 metros entre si. La Cueva de los Siete Palacios, es la sede del Museo Arqueológico Municipal. También dentro del Castillo de San Miguel encontramos un segundo museo arqueológico, el Museo de la Ciudad, que además de contener interesantísimas piezas de distintas civilizaciones, nos muestra el pasado de Sexi, tal y como era conocida Almuñécar en la época Romana, Sexi "La Enigmática", según traducen algunos estudiosos.
Por su parte, la Cueva Siete Palacios contiene cerámica y utensilios de todo tipo, además de algunas esculturas. Abarca casi todos los periodos conocidos con asentamientos humanos y desde luego contiene una pieza única, una joya del arte funerario egipcio, se trata del vaso canopo de Apofis I. Con forma de anfora esculpida en mármol, su confección, su vaciado, siguen siendo uno de los muchos misterios que nos dejó la civilización de los faraones. El vaso en concreto es el documento escrito mas antiguo hallado en la Península Ibérica, y se cree que fue traido a Almuñécar por los fenicios. Apofis I fue un personaje mencionado en la Biblia y su figura puede asimilarse a la Serpiente Apofis, ser del averno, que según el Libro de los Muertos, era el último obstáculo que debía superar el difunto en su tránsito en el más allá. En cualquier caso, la belleza de esta pieza, es algo que trasciende a cualquier leyenda, francamente pienso que merece la pena venir a Almuñécar sólo para verlo. Pero hay tanto que ver en Sexi, la Enigmática, no dejará de sorprendernos y esta parte de ella, es singularmente bella y llena de misterios, como el que habla de un entramado de pasadizos que recorren todo el subsuelo y del que parece ser existen varias entradas en algunas viviendas de Almuñécar. Túneles que conectarían el Castillo de San Miguel con la Cueva Siete Palacios,con la playa e incluso con la Iglesia de la Encarnación.
Otra de las leyendas populares sobre Almuñécar, habla de que la Iglesia de la Encarnación está construida sobre un enterramiento egipcio, en forma de piramide, lo que si parece estar documentado es que bajo el atrio de la Iglesia se encontraron restos de un enterramiento, sin que nosotros dispongade ningún tipo de información sobre cuando se produjo tal descubrimiento ni de sus autores ni mucho menos de la naturaleza de lo encontrado o su procedencia.
También se habla de que durante la construcción de la Iglesia de la Encarnación -s. XVI/XVII- en la explanada que hoy ocupa el atrio, se encontró un sarcófago egipcio con una mómia vestida con ropas y joyas egipcias, además del emblemático escarabeo. Lo cual no nos indica que realmente fuese un enterramiento egipcio, ya que no se conece ningún asentamiento en esta zona.
Existe la opinión de que pudiera tratarse de un enterramiento fenicio, pues también solían hacerlo de esa forma, imitando a los egipcios.
Todo esto está relacionado con la teoría de una pirámide en el lugar donde hoy está la Iglesia de la Encarnación.